Spotify heeft een miljard dollar kapitaal opgehaald, meldt de Wall Street Journal. De nog niet officieel bevestigde transactie sluit naar verwachting binnen enkele dagen. De muziekdienst heeft converteerbare obligaties geplaatst bij een aantal investeerders. TPG en Dragoneer steken er samen 750 miljoen dollar in, de rest komt via klanten van Goldman Sachs, dat de deals begeleidt.
Spotify heeft met deze nieuwe investeerders bindende afspraken gemaakt omtrent de voorgenomen beursgang. Spotify wil binnen twee jaar naar de beurs. Als dat in 2017 gebeurt, dan krijgen TPG en Dragoneer 20 procent korting op de introductieprijs indien ze hun obligaties converteren. Na dat jaar vermindert die korting met 2,5 procentpunt per zes maanden. Spotify betaalt 5 procent rente en die rente gaat in elke zes maanden met een vol punt omhoog, tot maximaal 10 procent. Beide investeerders kunnen na een beursgang ook na 90 dagen uitstappen, in plaats van 180 dagen.
Technisch gesproken verandert de waardering van Spotify niet, maar toch heeft de bestaande investeerder Fidelity Investments zijn belang (27%, sinds augustus) afgewaardeerd tot 1.643 dollar. Uit een andere regulatory filing blijkt echter dat Vanguard International Growth 2.229 dollar per aandeel heeft betaald en dat bedrag sinds december niet geeft gewijzigd.
Bronnen melden aan de WSJ dat Spotify nog 600 miljoen dollar op de balans heeft staan van een eerdere ronde van ruim één miljard, geleid door Founders Fund, Accel Partners, Technology Crossover Ventures and Kleiner Perkins Caufield & Byers.
